二0二三年二月一七日，经国务院批准，证监会公布了《境内企业境外发行证券以及上市治理试行办法》（下列简称《治理试行办法》），并同步公布了相干配套监管指引。针对于各界关注的问题，记者采访了证监会无关部门担任人。
1、问：请引见境外上市监管轨制规定公布施行的违景以及意义。
答：境外上市是资本市场对于外开放的首要组成部份，对于支撑企业融入全世界化倒退、建设高程度开放型经济新体制、放慢构建新倒退格式拥有踊跃意义。当前国内环境深入变动，不肯定要素增多，在此违景下公布施行境外上市监管轨制规定，进1步标明国度兼顾倒退与平安，坚持扩展对于外开放的方向不会扭转，支撑企业用好两个市场、两种资源的政策导向不会扭转，与全世界投资者同享中国经济倒退红利的愿景指标不会扭转。
最近几年来，跟着企业境外上市融资的疾速倒退，现行境外上市监管轨制已经不能完整顺应新形势新请求。落实党中央国务院决策部署，证监会会同无关部门推进完美企业境外上市监管轨制，在零碎总结监管理论、深刻考察钻研以及宽泛征求各方意见的基础上，制订了《治理试行办法》以及配套监管指引。
境外上市监管轨制规定立足于现行监管理论，着力晋升标准化、通明度以及便当化程度，以轨制促标准、以标准促倒退，更好施展法治稳预期、利久远的作用，推进构成优良市场生态，进1步优化监管环境、激起市场活气、加强倒退信念。企业只需依法合规，无论去哪一个市场发行上市都不会遭到影响，证监会以及无关主管部门都会尊敬企业的自主选择，并给予支撑。
2、问：与后期征求意见稿相比，本次公布的轨制规定有哪些调剂变动？
答：公然征求意见期间，企业、市场机构等提出了1些有价值的意见倡议，咱们会同无关部门逐条进行了当真钻研以及吸纳。以及后期征求意见稿相比，《治理试行办法》以及配套监管指引次要有3方面变动。
1是完美负面清单。依照最小、必要准则，聚焦严重境内合规问题，完美不患上境外发行上市的情景，把应由投资者自主判断的事项交给市场，不对于境外上市额定设置门坎以及前提。2是迷信划定监管规模。进1步明白直接境外上市的规范，遵循实质重于情势的准则公道界定，在缩小监管盲区的同时防止监管泛化。3是细化备案顺序请求。充沛斟酌境外融资理论，区别境外发行上市的不同类型，差别化设置备案请求，减轻企业备案负担。增强备案流程与境外理论的连接，完美境外分次发行等境外罕见融资行动的备案顺序，防止影响企业融资效力。
斟酌到境外上市监管轨制变革触及面广，拥有必定的繁杂性，在早期阶段，经国务院批准，先以试行办法公布施行。下1步，证监会将会同无关部门增强调研剖析以及跟踪评价，一直将好教训好做法转化为更为完美的轨制支配，并适时推进将《治理试行办法》回升为行政法规，构建零碎齐备的境外上市监管法规轨制体系。
3、问：境外上市备案治理如何表现“放管服”？
答：境外上市备案治理将兼顾倒退与平安，重视放管结合，依法依规简除了烦苛、完美监管、优化效劳。
在“放”的方面，备案治理对于不相符资本对于外开放实际以及市场需求的限度，能放开的坚定放开，能取缔的1概取缔。与现行行政答应相比，备案资料更为聚焦合规性，也更加精简。企业境外再融资为发行上市实现后备案，便当企业应用时间窗口实现发行。
在“管”的方面，备案治理将坚持依法监管、迷信监管、过度监管，完成境内证券监管既不“缺位”，也不“越位”以及“错位”，强化境内外监管协同，压实发行人、中介机构责任；维持对于跨境背法行动“零容忍”，增强与境外监管机构的沟通合作，严峻打击欺诈发行、财务造假等重大背法行动，让背法者付出代价，独特维护投资者非法权益。
在“服”的方面，备案治理将踊跃鉴戒境内上市监管的无关做法，树立备案沟通机制，进步备案效力，防止企业以及中介机构为拿到1个意见、支配1次访谈多头跑、重复跑。同时，证监会将加大与无关主管部门沟通调和力度，延续推进完美监管规范请求，构成示范案例，切实晋升市场主体的取得感。
4、问：境外上市备案治理与平安审查、行业监管顺序如何连接？
答：平安审查以及行业监管顺序是指无关行业主管部门通过轨制规定明白规则的顺序，有比拟明晰的合用规范规模以及请求，与境外上市备案治理是相对于独立的监管环节，企业对比相干规则自主判断、依法依规申报便可。只有在现有轨制规定明白触及平安审查、行业监管前置顺序的情况下，企业才需求在申请备案时提交相应的监管文件。比如，企业到达《网络平安审查究法》所规则规范的，应该在备案前依法实行网络平安审查顺序；再比如，企业在境外发行可转债，应该依据内债治理部门规则请求事前实行内债审核注销顺序，等等。
5、问：备案治理对于存量以及增量企业有哪些支配？
答：为保证备案治理安稳有序推动，对于于存量以及增量企业的备案将作出下列支配。
首先，《治理试行办法》实施之日起已经在境外发行上市的企业将视为存量企业，存量企业不请求当即备案，后续如触及再融资等备案事项时按请求备案便可。
其次，《治理试行办法》实施之日起已经获境外监管机构或者者境外证券买卖所赞成（如香港市场已经通过聆讯、美国市场已经获准注册等），但未实现直接境外发行上市的境内企业，给予六个月过渡期。在六个月内实现境外发行上市的，视为存量企业。如上述境内企业在六个月内需从新向境外监管机构实行发行上市顺序（如香港市场需从新聆讯等）或者者六个月内未实现境外发行上市的，应该按请求备案。
最初，对于于已经获中国证监会核准批文的间接境外发行上市的申请人，在批文无效期内可继续推动境外发行上市事宜。批文无效期满未实现境外发行上市的，应该按请求备案。
6、问：备案治理对于协定节制（VIE）架构企业境外上市有何支配？
答：对于于VIE架构企业境外上市，备案治理将坚持市场化、法治化准则，增强监管协同。证监会将征求无关主管部门意见，对于知足合规请求的VIE架构企业境外上市予以备案，支撑企业应用两个市场、两种资源倒退壮大。